Algorithmic Trading En El Mercado De Divisas

Algorithmic Trading en el mercado de divisas La adopción de algoritmos de FX está en aumento, y desde los orígenes de caja negra se están moviendo a un modelo personalizable, de caja blanca, según el analista de Celent. El mercado de divisas creció un 20 por ciento a nivel mundial en los tres años de 2007 a 2010. Los clientes financieros han sido un contribuyente clave a este crecimiento de los bancos, fondos de cobertura, compañías de seguros y fondos de pensiones. La adopción de algoritmos se ve como un factor clave en el aumento de los volúmenes de compra lado. Pero el algoritmo que negocia en FX tiene diversos significados para los varios segmentos de la automatización-fabricación de mercado (para los bancos grandes) a negociar automatizado (para los comerciantes de la alta frecuencia) a la ejecución (para los comerciantes del volumen). En general, el porcentaje de operadores activos que adoptan algoritmos de FX ha ido en aumento. De un tercio de los comerciantes en 20082009, el uso ha crecido a alrededor del 50% de los comerciantes. Celent estima que, con niveles de seguridad y confort aumentando, el crecimiento se mantendrá en 2011. El mercado FX está estructuralmente bien adaptado para el comercio algorítmico debido a su ejecución fragmentada y simplicidad en las operaciones de back office. La tendencia inicial había sido utilizar estrategias que trabajan en acciones y adaptarlas a FX. Pero ahora, hay algoritmos que han evolucionado a partir de las demandas y la singularidad de los algoritmos de negociación del momento del propio mercado de FX, y rutinas personalizadas basadas en noticias y datos. Los algoritmos de ejecución son el segmento más enfocado en FX, pero existe una gran demanda de algoritmos de arbitraje y automatización técnica del segmento de HFT y fondos de cobertura. Desde los orígenes de la caja negra, los algoritmos se están moviendo hacia un modelo de caja blanca más personalizable. Esto conducirá al crecimiento de suites de algoritmos de terceros y la personalización del entorno de desarrollo integrado (IDE). Los comerciantes han sido tradicionalmente cautelosos de compartir sus estrategias con los vendedores, lo que dificultó el desarrollo. Con la aparición de la próxima generación de soluciones impulsadas por IDE, sin embargo, los comerciantes pueden ajustar y adaptar los algoritmos básicos para introducir su propia versión de la estrategia. Con la crisis, también hay un enfoque renovado en los riesgos asumidos por las empresas financieras. Los algoritmos centrados en el control de riesgos, que ayudan a minimizar el riesgo cambiario, así como otros riesgos relacionados con el comercio, están creciendo en adopción. Los clientes exigen la automatización en el control de exposición a través de monitoreo dinámico y límites. Otro área de crecimiento es la mejora de la ejecución analítica y algoritmos; Han surgido soluciones analíticas enfocadas al post-comercio y TCA con mejoras específicas en la ejecución. Estos sistemas pueden cooperar con una serie de algoritmos de bancos para aumentar la eficiencia.